專利名稱：：一種利用地質(zhì)風(fēng)險后凈現(xiàn)值決策油氣鉆探的方法
技術(shù)領(lǐng)域：
：本發(fā)明涉及一種利用地質(zhì)風(fēng)險后凈現(xiàn)值及對應(yīng)的投資組合模型決策油氣鉆探的方法。
背景技術(shù)：
：目前，在石油勘探項目經(jīng)濟評價中，內(nèi)部收益率(IRR)和凈現(xiàn)值(NPV)普遍作為衡量評價項目的主要經(jīng)濟指標(biāo)。但是它是建立在發(fā)現(xiàn)了一定體積的油氣量的假設(shè)之上，并不涉及地質(zhì)成功的概率。石油工業(yè)上游的最大風(fēng)險就是地質(zhì)風(fēng)險，所以在項目的選擇過程中，需要考慮的另一個重要因素就是地質(zhì)成功的概率或者是發(fā)現(xiàn)的油氣量超過最小經(jīng)濟規(guī)模的概率。這樣，多個目標(biāo)之間進行比較時，就需要同時考慮兩個指標(biāo)(地質(zhì)成功概率和內(nèi)部收益率)，對比的標(biāo)準(zhǔn)有兩個，孰優(yōu)孰劣很難比較出。證券市場中廣泛使用投資組合模型來消除一定的非系統(tǒng)風(fēng)險，使得所選擇的投資組合在一定風(fēng)險下收益最大或是在一定收益下風(fēng)險最小。目前，石油勘探項目投資組合的優(yōu)選沿用了證券市場中的投資組合模型，但是該模型的兩個重要經(jīng)濟指標(biāo)"風(fēng)險"和"收益"完全是市場條件下的風(fēng)險和收益，沒有考慮石油勘探中的重要風(fēng)險，即地質(zhì)風(fēng)險因素。在目前常用的投資組合模型中，"風(fēng)險"是以現(xiàn)代投資組合理論中的iWY半標(biāo)準(zhǔn)方差來定義的，它本身與地質(zhì)風(fēng)險無關(guān)；"收益"是以勘探目標(biāo)鉆探成功后的收益——NPV來定義的，也忽略了地質(zhì)風(fēng)險，這兩項重要指標(biāo)都忽略了地質(zhì)風(fēng)險的存在，使取得的投資組合風(fēng)險比實際風(fēng)險要低，收益指標(biāo)卻比實際要高，在很大程度上使得投資組合結(jié)果可信度降低。
發(fā)明內(nèi)容本發(fā)明的目的是為了提高勘探的成功率，提供一種地質(zhì)風(fēng)險后凈現(xiàn)值(NPVrisP及對應(yīng)的投資組合模型，克服應(yīng)用于石油勘探項目的投資組合模型沒有考慮地質(zhì)風(fēng)險，以及風(fēng)險和收益與實際勘探效果存在較大差異的不足，使風(fēng)險和收益與實際更加接近，從而確定油氣的鉆探。本發(fā)明將地質(zhì)成功率和經(jīng)濟指標(biāo)相結(jié)合，引入一種新的可行性指標(biāo)——風(fēng)險后凈現(xiàn)值(NPVris》。使用這個概念，在同時考慮地質(zhì)因素和經(jīng)濟指標(biāo)時，多個項目之間可以相互比較，對比的標(biāo)準(zhǔn)只有一個，而不是兩個。這樣，只需規(guī)定一個指標(biāo)值一~NPV^作為決策指標(biāo)，多個項目的相對優(yōu)越性就能比較出來。本發(fā)明提供了一種引入地質(zhì)風(fēng)險的風(fēng)險后投資組合模型，該模型可以使風(fēng)險和收益與實際更加接近，使得投資組合可信度大大提升?？朔耸涂碧巾椖康耐顿Y組合模型沒有考慮地質(zhì)風(fēng)險，以至風(fēng)險和收益與實際勘探效果存在較大差異的不足.本發(fā)明通過考慮風(fēng)險的IRR推導(dǎo)出考慮風(fēng)險的NPV，將地質(zhì)風(fēng)險引入到投資組合模型中，風(fēng)險后投資組合模型的實現(xiàn)過程是按常規(guī)經(jīng)濟評價方法，計算不同折現(xiàn)率下的凈現(xiàn)值A(chǔ)^^;將考慮不同地質(zhì)風(fēng)險后的I/^作為新的折現(xiàn)率，計算在新的折現(xiàn)率下的凈現(xiàn)值，即考慮地質(zhì)風(fēng)險的凈現(xiàn)值NPViri;利用公式NPVrisk=NPVio-NPViri計算出考慮地質(zhì)風(fēng)險后的凈現(xiàn)值；縱坐標(biāo)用NPV^k半標(biāo)準(zhǔn)方差表示風(fēng)險，橫坐標(biāo)用風(fēng)險NPV&k來定義地質(zhì)風(fēng)險后的價值，即可建立風(fēng)險后投資組合優(yōu)化模型。本方法步驟是(1)、首先取地下地質(zhì)條件和油氣成藏條件作為參數(shù)，包括油源、儲層、圈閉、保存、配套；(2)、根據(jù)(1)取的參數(shù)用風(fēng)險概率法計算出地質(zhì)風(fēng)險值，得到對應(yīng)的地質(zhì)成功率；P=l—RR——圈閉地質(zhì)風(fēng)險值(0《R《1);Ri——單項地質(zhì)條件值(油源、儲層、圈閉、保存、配套，0《Ri《l);P——地質(zhì)成功率(0《P《1)。(3)根據(jù)(1)取的參數(shù)分別計算不同的折現(xiàn)率的凈現(xiàn)值；iW=t(C/_Q9),(lH)NPV——凈現(xiàn)值；CI——現(xiàn)金流入量；CO——現(xiàn)金流出量；(CICO)t——第t年的凈現(xiàn)金流量；n——項目計算周期。(4)根據(jù)(2)、(3)計算出不同地質(zhì)成功率所對應(yīng)的風(fēng)險凈現(xiàn)值NPV^;NPVrisk=NPVi0—NPVwNPVrisk—風(fēng)險后凈現(xiàn)值；NPViri—考慮風(fēng)險的凈現(xiàn)值；NPVio—未考慮地質(zhì)風(fēng)險的凈現(xiàn)值。(5)單目標(biāo)鉆探?jīng)Q策當(dāng)NPU、于零時，放棄，當(dāng)NPV^大于或等于零時，可以鉆探；(6)組合目標(biāo)鉆探?jīng)Q策A、建立風(fēng)險后投資組合優(yōu)化模型縱坐標(biāo)用A^^M半標(biāo)準(zhǔn)方差表示風(fēng)險，橫坐標(biāo)用風(fēng)險A^^^來定義地質(zhì)風(fēng)險后的價值，建立風(fēng)險后投資組合優(yōu)化模型；B、組合目標(biāo)鉆探?jīng)Q策的風(fēng)險凈現(xiàn)值優(yōu)化將多個項目的NPV^相互比較，選擇NPV^大的項目，淘汰NPV^小的項目；(7)組合目標(biāo)鉆探?jīng)Q策當(dāng)優(yōu)選的目標(biāo)鉆探組合滿足生產(chǎn)要求，決策可以開發(fā)，否則放棄。發(fā)明效果本發(fā)明引入了一種新的可行性指標(biāo)——NPVH"的概念和計算方法，將地質(zhì)成功率引入到項目經(jīng)濟評價中，有利提高勘探的成功率。當(dāng)計算出的鉆探目標(biāo)的NPV^大于或等于零時，表明該鉆探目標(biāo)在考慮地質(zhì)風(fēng)險后可以鉆探，否則不可以鉆探；當(dāng)多個項目相互比較時，NPV^大的項目優(yōu)于NPU、的項目。本發(fā)明與現(xiàn)有投資組合模型相比，更適合石油勘探項目投資組合的優(yōu)選，因為它在現(xiàn)有模型基礎(chǔ)上引入了地質(zhì)風(fēng)險因素，不僅繼承了現(xiàn)有模型消除市場非系統(tǒng)風(fēng)險的能力且易于通過高效新區(qū)選擇投資組合的優(yōu)點，還將對石油勘探有重大影響的地質(zhì)風(fēng)險因素引入到模型之中，增加了可信度，使得優(yōu)選的投資組合結(jié)果更加符合實際。當(dāng)優(yōu)選出的投資組合的勘探指標(biāo)既滿足公司生產(chǎn)要求又符合戰(zhàn)略決策時，表明該投資組合可以采用，否則不可以采用。圖l是本發(fā)明的流程圖2是本發(fā)明地質(zhì)成功率與風(fēng)險NPV的交會圖3是本發(fā)明風(fēng)險后優(yōu)化投資組合模型線性規(guī)劃法優(yōu)化后NPV結(jié)果圖；圖4是本發(fā)明風(fēng)險后優(yōu)化投資組合模型優(yōu)化投資高效組合圖。具體實施例方式下面結(jié)合附圖對本發(fā)明的實施例作進一步詳細描述。由圖1一圖4可知，本發(fā)明是先取地下地質(zhì)條件和油氣成藏條件(油源、儲層、圈閉、保存、配套五項)作為參數(shù)，用風(fēng)險概率法計算出地質(zhì)風(fēng)險值，得到對應(yīng)的地質(zhì)成功率。分別計算不同的折現(xiàn)率的凈現(xiàn)值，再計算出不同地質(zhì)成功率所對應(yīng)的凈現(xiàn)值。然后通過前面折現(xiàn)率與凈現(xiàn)值的對應(yīng)關(guān)系，求出各凈現(xiàn)值對6應(yīng)的折現(xiàn)率，即不同成功率下的風(fēng)險IRR，并計算出實際成功率下對應(yīng)的風(fēng)險IRR;然后利用風(fēng)險IRR計算出不同成功率對應(yīng)的風(fēng)險NPV和實際成功率下對應(yīng)的風(fēng)險NPV。最后將考慮不同地質(zhì)風(fēng)險后的凈現(xiàn)值NPV^引入到投資組合模型中，即縱坐標(biāo)用NPVrisk半標(biāo)準(zhǔn)方差表示風(fēng)險，橫坐標(biāo)用風(fēng)險NPVrisk來定義地質(zhì)風(fēng)險后的價值。該模型既考慮了地質(zhì)風(fēng)險，同時又考慮了組合不確定性風(fēng)險。實施例l對大慶油田太3圈閉評價項目進行風(fēng)險后經(jīng)濟指標(biāo)計算太3圈閉評價項目在常規(guī)經(jīng)濟評價中計算出的凈現(xiàn)值(NPV)是388.3萬元，經(jīng)過地質(zhì)綜合評價確定地質(zhì)風(fēng)險為56%，即地質(zhì)成功率為44%。使用風(fēng)險后凈現(xiàn)值計算方法對太3圈閉評價項目進行了計算。圖l是用風(fēng)險后凈現(xiàn)值計算方法計算的不同成功率對應(yīng)的風(fēng)險NPV結(jié)果圖。計算結(jié)果顯示在地質(zhì)成功率為44%時，風(fēng)險IRR等于13.07%，風(fēng)險NPV等于171萬元，表明太3圈閉在考慮地質(zhì)風(fēng)險后可以鉆探。各成功率下所對應(yīng)的風(fēng)險IRR和風(fēng)險NPV的計算結(jié)果見表1。實施例2利用風(fēng)險后優(yōu)化投資組合模型對大慶油田26個圈閉評價項目的投資組合進行優(yōu)化計算選擇大慶油田26個圈閉評價項目，先對26個圈閉評價項目分別進行風(fēng)險后經(jīng)濟評價，得到每個圈閉的風(fēng)險NPV和風(fēng)險儲量等參數(shù)，再進行風(fēng)險后優(yōu)化投資組合計算。圖2是風(fēng)險后優(yōu)化投資組合模型線性規(guī)劃法優(yōu)化后風(fēng)險NPV結(jié)果圖，圖3是風(fēng)險后優(yōu)化投資組合模型優(yōu)化投資高效組合圖。線性規(guī)劃法風(fēng)險后組合優(yōu)化結(jié)果見表2。計算結(jié)果顯示，該投資組合的各項勘探指標(biāo)(勘探投資、開發(fā)投資、總投資及風(fēng)險儲量)均滿足要求，表明該投資組合可以采用。7表1<table>tableseeoriginaldocumentpage8</column></row><table>8<table>tableseeoriginaldocumentpage9</column></row><table>權(quán)利要求1.一種利用地質(zhì)風(fēng)險后凈現(xiàn)值決策油氣鉆探的方法，其特征在于包括如下步驟(1)、首先取地下地質(zhì)條件和油氣成藏條件作為參數(shù)，包括油源、儲層、圈閉、保存、配套；(2)、根據(jù)(1)取的參數(shù)用風(fēng)險概率法計算出地質(zhì)風(fēng)險值，得到對應(yīng)的地質(zhì)成功率；(3)根據(jù)(1)取的參數(shù)分別計算不同的折現(xiàn)率的凈現(xiàn)值；(4)根據(jù)(2)、(3)計算出不同地質(zhì)成功率所對應(yīng)的風(fēng)險凈現(xiàn)值NPVrisk；(5)單目標(biāo)鉆探?jīng)Q策當(dāng)NPVrisk小于零時，放棄，當(dāng)NPVrisk大于或等于零時，可以鉆探；(6)組合目標(biāo)鉆探?jīng)Q策A、建立風(fēng)險后投資組合優(yōu)化模型縱坐標(biāo)用NPVrisk半標(biāo)準(zhǔn)方差表示風(fēng)險，橫坐標(biāo)用風(fēng)險NPVrisk來定義地質(zhì)風(fēng)險后的價值，建立風(fēng)險后投資組合優(yōu)化模型；B、組合目標(biāo)鉆探?jīng)Q策的風(fēng)險凈現(xiàn)值優(yōu)化將多個項目的NPVrisk相互比較，選擇NPVrisk大的項目，淘汰NPVrisk小的項目；(7)組合目標(biāo)鉆探?jīng)Q策當(dāng)優(yōu)選的目標(biāo)鉆探組合滿足生產(chǎn)要求，決策可以開發(fā)，否則放棄。2.根據(jù)權(quán)利要求1所述的一種確定油氣鉆探的方法，其特征在于地質(zhì)風(fēng)險后的7VP^m由公式(1)求得7WrM=M^.0—(1)式中7V尸Ki一風(fēng)險后凈現(xiàn)值；A^^w—考慮風(fēng)險的凈現(xiàn)值；7V尸^一未考慮地質(zhì)風(fēng)險的凈現(xiàn)值。全文摘要本發(fā)明涉及一種利用地質(zhì)風(fēng)險后凈現(xiàn)值決策油氣鉆探的方法，首先取地下地質(zhì)條件和油氣成藏條件作為參數(shù)，用風(fēng)險概率法計算出地質(zhì)風(fēng)險值，得到對應(yīng)的地質(zhì)成功率；再根據(jù)所取的參數(shù)分別計算不同的折現(xiàn)率的凈現(xiàn)值和計算出不同地質(zhì)成功率所對應(yīng)的風(fēng)險凈現(xiàn)值NPV_risk；當(dāng)NPV_risk大于或等于零時，決策單目標(biāo)可以鉆探；建立風(fēng)險后投資組合優(yōu)化模型和優(yōu)化組合目標(biāo)鉆探?jīng)Q策的風(fēng)險凈現(xiàn)值，當(dāng)優(yōu)選的目標(biāo)鉆探組合滿足生產(chǎn)要求，決策組合目標(biāo)鉆探可以，否則放棄；本方法只需規(guī)定一個NPVrisk作為決策指標(biāo)，多個項目的相對優(yōu)越性就能比較出來，使風(fēng)險和收益與實際勘探效果更加接近，大大提升了投資組合可信度。文檔編號G06Q50/00GK101295373SQ20071009864公開日2008年10月29日申請日期2007年4月24日優(yōu)先權(quán)日2007年4月24日發(fā)明者米石云,胡素云,謝紅兵,郭秋麟,陳寧生申請人:中國石油天然氣股份有限公司